Акции, облигации, ETF и вот это всё

[Александр_USSR]

Подведем итог.

Stock Symbol	Price on Apr 7, 2025 (USD)	Price on May 5, 2025 (USD)	Price Change (%)
Baidu (BIDU)	80.06	90.26	+12.74%
Garmin (GRMN)	180.86	190.15	+5.14%
Fabrinet (FN)	179.42	220.9	+23.12%
HCI Group (HCI)	138.32	148.72	+7.52%
Nova (NVMI)	0.293	0.213	-27.30%
Prairie Operating Co. (PROP)	4.34	4.51	+3.92%
Sterling Infrastructure (STRL)	109.1	166.66	+52.76%

Ладно, раз в год и палка стреляет. Тем более был пик панических настроений и практически дно или около того.
Проверим еще раз, список на следующие 30 дней:

P.S. Отчет и аналитика от Zacks.

Прогнозы (гадания) от "экспертов" на примере ACM Research.
Ради интереса посмотрел первую компанию из списка - ACM Research
Сразу оговорюсь я не знаю что это за компания, но давайте посмотрим что пишет scalable.capital
---
Средняя целевая цена этих акций составляет 31,46 евро. Это соответствует возможному изменению на +81,09% по сравнению с текущей ценой.
Das durchschnittliche Kursziel für diese Aktie beträgt 31,46 €. Dies entspricht einer möglichen Veränderung von +81,09% zum aktuellen Kurs.
---
и аж 8 "аналитиков" "рекомендуют" покупать Kaufen 88%

Теперь на сайте investing.com смотрю их "прогноз" и там наоборот "Активно продавать"
Вот и у кого лучше Прогнозы (хрустальный шар)?

 

[Modest]

Через 30 дней узнаем.

 

[Александр_USSR]

Налоговая специфика для Германии.
Ради интереса я спросил у чата gpt стоит ли сейчас для жителей Германии инвестировать в акции Philip Morris (ISIN US7181721090)Unternehmensdetails USAИ в ответе была фраза которуя я не совсем понял, а именно/ Дивиденды с акций PM облагаются налогом у источника в США — 15% (по договору об избежании двойного налогообложения)./Я не совсем понимаю эту фразу, получается что если Эмитент в USAто будут "дополнительные" издержки эти 15% или наш немецкий брокер scalable.capital учитывает эти налоги в США чтобы потом уменьшит общий налог (Abgeltungssteuer) в Германии, получится ~26,38% (без церковного ) - 15% (США) или как?

 

[Александр_USSR]

Задал этот же вопрос чат gpt он мне так ответил, в кратце, если я правильно все понял, то брокер все это считает автоматически и два раза налог платить не нужно будет.
---

Как это работает на практике​

Допустим, Philip Morris выплачивает вам 100 € дивидендов:

1. США удержат 15% у источника → вы получаете 85 €.
2. Немецкий брокер считает, что вы "должны" заплатить 26,375% на 100 €, то есть 26,38 €.
3. Но так как вы уже заплатили 15 € в США, Германия позволяет засчитать эти 15 € (в рамках DBA).
4. Значит, вам нужно доплатить в Германии только разницу:
   
   
   КопироватьРедактировать
   <span><span>26,38 € (немецкий налог) - 15 € (уже удержано в США) = 11,38 € доплата в Германии<br></span></span>

Итог:

• Общая налоговая нагрузка по дивидендам: 26,38%, но она разделяется между США и Германией.
• Ваш немецкий брокер автоматически учитывает удержания в США, если оформлены нужные документы (обычно это форма W-8BEN, оформляется один раз и действует 3 года — у Scalable это автоматизировано).

 

[AsterotVellior]

Всё думал на чём все таки TR зарабатывают, оказалось что позоже что на дивидендах. Пока например N26 пишет что за акцию одной и той же компании предлагает 9 евро за акцию, TR предлагает только 8,10 евро, то есть на 10% меньше. При хороших дивидендах это может быть кому то критично и надо считать и сравнивать прочие комиссии всегда. Или это налог на дивиденды какой-то который N26 не анонсировал? Компания немецкая.

 

[Александр_USSR]

Всё думал на чём все таки TR зарабатывают, оказалось что позоже что на дивидендах. Пока например N26 пишет что за акцию одной и той же компании предлагает 9 евро за акцию, TR предлагает только 8,10 евро, то есть на 10% меньше. При хороших дивидендах это может быть кому то критично и надо считать и сравнивать прочие комиссии всегда. Или это налог на дивиденды какой-то который N26 не анонсировал? Компания немецкая.

Не совсем понятно Ваше сообщение, Вы говорите что одна и таже акция у разных брокеров стоит разных денег (без учета коммисии самого брокера)?
Звучит странно...
можете привести конкретный пример, желательно с принтскринами

 

[AsterotVellior]

Не совсем понятно Ваше сообщение, Вы говорите что одна и таже акция у разных брокеров стоит разных денег (без учета коммисии самого брокера)?
Звучит странно...
можете привести конкретный пример, желательно с принтскринами

Акция стоит одинаково, дивиденды с акции разные.

 

[Александр_USSR]

Всё думал на чём все таки TR зарабатывают

На эту тему есть хорошее видео
Как необрокеры зарабатывают деньги? (Wie verdienen Neobroker Geld?)

Одним из самых основных и главных источником дохода является
принцип потока платежей по заказам (payment for order flow) и spread (Geld-Brief-Spanne)
чем больше объем торгов на бирже тем больше зарабатывает биржа
поэтому биржа (торговая площадка) заинтересована в увеличении объемов
поэтому биржа "платит" брокерам за клиента
Trade Republic <-> LS (LANG & SCHWARZ)
scalable.capital <-> gettex - Xetra
Но тут нужно сразу оговорится что так было раньше, и с 2026г. эти "откаты" отменят,
потому что приняли новый закон на эту тему.

Поэтому брокеры начали уже сейчас "шевелится" и например
scalable.capital создал свою торговую площадку EIX (Börse Hannover) и пытается все проводить через нее,
а тот же Trade Republic все больше перееходит в область полноценного банка (чтобы создавать все больше "дополнительной" стоимости услуг),
скорее всего scalable.capital также станет "полноценным" банком.

spread (Geld-Brief-Spanne)
Обратите внимание на "удобство-преимущество" (или уловка) которое дают брокеры - торговые часы
"узкие" спреды во время "нормальных часов" работы биржы.

 

[Александр_USSR]

Акция стоит одинаково, дивиденды с акции разные.

Посмотреть вложение 23709 Посмотреть вложение 23710

Это дивиденды на какие акции? Вы одинаково "продержали" акции у двух брокеров и они заплатили разные дивиденды?
Может дивиденды одинаковые а налоги отличаются? Например у одного брокера настроен Freistellungsauftrag а у второго нет...
Если я правильно понимаю то дивиденды это не фиксированная величина, вам не скажут точно сколько Вы получите
например вот табличка по выплатам дивидендов для

Vanguard FTSE All-World UCITS ETF (USD) Distributing (IE00B3RBWM25)​

 

[AsterotVellior]

Это дивиденды на какие акции? Вы одинаково "продержали" акции у двух брокеров и они заплатили разные дивиденды?
Может дивиденды одинаковые а налоги отличаются? Например у одного брокера настроен Freistellungsauftrag а у второго нет...
Если я правильно понимаю то дивиденды это не фиксированная величина, вам не скажут точно сколько Вы получите
например вот табличка по выплатам дивидендов для

Vanguard FTSE All-World UCITS ETF (USD) Distributing (IE00B3RBWM25)​

Посмотреть вложение 23713

Это не выплаченные дивиденды, это анонсированные дивиденды самим брокером. Тоесть у моей жены акции этой компании вообще не куплены, но у двух брокеров ей показывает разные дивиденды за акцию.

 

[Лена EM]

Это не выплаченные дивиденды, это анонсированные дивиденды самим брокером. Тоесть у моей жены акции этой компании вообще не куплены, но у двух брокеров ей показывает разные дивиденды за акцию.

А что за акция? Посмотреть информацию бы в разных источниках.
Возможно за этот год ещё не решили, какие дивиденды будут, и это предварительная оценка.

 

[AsterotVellior]

А что за акция? Посмотреть информацию бы в разных источниках.
Возможно за этот год ещё не решили, какие дивиденды будут, и это предварительная оценка.

Это не важно, я посмотрел по разным акциям, ситуация плюс синус одинаковая. Акции с скриншота выплачивали дивиденды в этом месяце. Инфа соответственно с последней выплаты.

 

[Лена EM]

Это не важно, я посмотрел по разным акциям, ситуация плюс синус одинаковая. Акции с скриншота выплачивали дивиденды в этом месяце. Инфа соответственно с последней выплаты.

Странно. Размер дивидендов решают на собрании. Эту информацию можно найти в свободном доступе. То что там решили, то мне через TR и выплачивалось.

 

[AsterotVellior]

Странно. Размер дивидендов решают на собрании. Эту информацию можно найти в свободном доступе. То что там решили, то мне через TR и выплачивалось.

Ладно значит N26 к дивидендам доплачивает, а не TR забирает, серьёзно не знаю почему у n26 дивидендов больше. Документы всех этих собраний читать не умею, да что там, мне бы с собранием собственников квартир дома своего справится не говоря уже о таких где всё ещё по кучи доков разбито огромных. Скриншоты выше были Rheinmetall если что.

 

[Александр_USSR]

Всё думал на чём все таки TR зарабатывают, оказалось что позоже что на дивидендах. Пока например N26 пишет что за акцию одной и той же компании предлагает 9 евро за акцию, TR предлагает только 8,10 евро, то есть на 10% меньше.

Если честно я не верю что брокер в Германии может "понизить" выплату дивидендов в свою сторону, я думаю это связано с налогами.
Напишите в TR и задайте им этот вопрос. Думаю это самый правильный путь к ответу.

 

[AsterotVellior]

Если честно я не верю что брокер в Германии может "понизить" выплату дивидендов в свою сторону, я думаю это связано с налогами.
Напишите в TR и задайте им этот вопрос. Думаю это самый правильный путь к ответу.

ради интереса, а какие дивиденды показывает scalable capital? Я бы сам посмотрел, но из Турции внезапно не пускает.

 

[Александр_USSR]

ради интереса, а какие дивиденды показывает scalable capital?

Да показывает те же 8,1 EUR что и Ваш TR,
ради интереса я посмотрел также на extraetf.com и потом на aktienfinder.net
и там те же 8,1 EUR
тогда не понятно что Вам N26 насчитал...

 

[Александр_USSR]

Finanzfluss руководствуется одним единственным аргументом - 70% World / 30% EM как база, для тех, кто нифига в этом не понимает и не желает заморачиваться.
Открою вам одну маленькую тайну. World практически повторяет движение S&P 500, потому что самый большой вес в нем имеют компании из S&P 500. С одним лишь отличием, что компании в World имеют меньшее процентное соотношение, чем в S&P 500. Как раз эти компании и дают результат, в то время, как другие компании в World тянут индекс вниз и не дают таких же результатов, каких достигает S&P 500. По большому счету, инвестирование в World - это инвестирование в S&P 500 с якорем, который не даёт вашим инвестициям расти в полной мере.
Вы можете инвестировать в один ETF с комиссией 0.20%, а можете в 10 ETF-ов, которые дадут в совокупности такой же процент комиссии. Если вы купите два ETF, один с TER 0.10%, а второй с TER 0.30%, то на выходе получите те же 0.20%. И если у вас суммы не в миллионах, то 0.01% не даст вообще никакой разницы.

Хорошее видео на тему сравнения MSCI World vs. S&P 500:
Wo ist die Rendite besser? Lohnt sich mehr Diversifikation?
В целом мне понравилась фраза что РАНЬШЕ при том же РИСКЕ (волатильность была примерно одинаковой) доходность S&P 500 была выше чем MSCI World, это факт. Вопрос на сколько, в видео говорят что MSCI доходность на уровне 8,3% а S&P 500 на уровне 10,9%.

Но вопрос - сохранится ли эта тенденция в будущем?
Если често то для себя я решил что не готов ради 2-3% брать дополнительный риск и делать ставку на S&P 500.

 

[Александр_USSR]

рано продали, вот думаю на фоне сегодняшних событий Rheinmetall попрет в гору и светлое будущее ему гарантировано

В продолжении темы Rheinmetall...
я вот задумался, а почему люди выбирают Rheinmetall а не целый ETF оборонный сектор Европы,
сейчас на рынке достаточно таких,
тот же

WisdomTree Europe Defence UCITS ETF EUR Unhedged Acc​

Да доходность ниже но и риски ниже...

 

[Romantomsk]

В продолжении темы Rheinmetall...
я вот задумался, а почему люди выбирают Rheinmetall а не целый ETF оборонный сектор Европы,
сейчас на рынке достаточно таких,
тот же

WisdomTree Europe Defence UCITS ETF EUR Unhedged Acc​

Да доходность ниже но и риски ниже...

Посмотреть вложение 23774

Вы когда нибудь работаете или постоянно эти акции и фонды смотрите?